Alliance Manchester Business School - The University of Manchester

Magister zarządzania finansami

Jednostki kursu

Jak wygląda typowa jednostka kursu?

• Prowadzone online + trzydniowe warsztaty bezpośrednie (na początku lub w połowie okresu nauczania)
• Studiował przez okres pięciu miesięcy (łącznie 150 godzin nauki na jednostkę)
• Nauczane z perspektywy stosowanej, z wykorzystaniem elementów praktycznych, takich jak rozwiązywanie problemów, studia przypadków, ćwiczenia interaktywne i quizy online, dzięki czemu możesz natychmiast zastosować zdobytą wiedzę
• Oceniane na podstawie bieżących zajęć bez egzaminów (zwykle będziesz zdawał dwie oceny indywidualne/grupowe na jednostkę)
• Informacje na podstawie najnowszych, nowatorskich badań w dziedzinie finansów
• Prowadzone przez naukowców posiadających rozległą wiedzę finansową i duże doświadczenie w nauczaniu finansów

Podstawy rachunkowości (15 punktów)

• Wprowadzenie do rachunkowości
• Konwencje i techniki rachunkowości wspierające podejmowanie decyzji w organizacji
• Podstawy i zasady zarządzania i rachunkowości finansowej

Podstawy finansów (15 punktów)

• Wprowadzenie do finansów
• Wartość pieniądza w czasie i wycena aktywów
• Koszt kapitału i technika budżetowania kapitałowego

Moduł wprowadza niektóre podstawowe techniki finansów. Jednostka koncentruje się głównie na rozwiązywaniu problemów w określonych kontekstach finansowych, z pewnym uwzględnieniem materiału dyskursywnego. W jednostce poruszane będą następujące zagadnienia:

• Wprowadzenie do finansów
• Wartość pieniądza w czasie
• Wycena papierów wartościowych
• Finansowanie firmy i koszt kapitału
• Budżetowanie kapitałowe
• Ryzyko i zyski
• Zachowanie cen akcji i efektywność informacyjna
• Celem jednostki jest zapoznanie studentów z finansami, dając podstawę do późniejszych zajęć z finansów w ramach programu. Podejście ma charakter koncepcyjny i podkreśla zasady ogólne. Celem jest umożliwienie studentom stosowania ogólnych zasad do analizowania nowych problemów związanych z zarządzaniem finansami w miarę ich pojawiania się.

Finanse korporacyjne (15 punktów)

• Wprowadzenie do finansów przedsiębiorstw
• Koszt oszacowania kapitału i zaawansowane techniki budżetowania kapitału
• Wybór między kapitałem własnym a kapitałem dłużnym

Globalne rynki i instytucje finansowe (15 punktów)

• Przegląd globalnego systemu finansowego
• Bankowość i regulacje finansowe, bankowość inwestycyjna i private equity
• Zarządzanie ryzykiem i strategie zabezpieczające

Analiza danych i techniki statystyczne

• Podstawowe narzędzia ekonometryczne do szacowania zależności między zmiennymi
• Formułowanie hipotez empirycznych do przetestowania
• Interpretacja wyników z wyników statystycznych i ekonometrycznych

Ta jednostka została zaprojektowana, aby umożliwić studentom zrozumienie technik statystycznych i ekonometrycznych, które praktycy finansowi regularnie wykorzystują w swoim zawodzie. Finanse obejmują regularną analizę danych w celu ustalenia empirycznych relacji między zmiennymi, które są interesujące dla firm, takimi jak to, czy używać kapitału własnego czy długu i co może decydować o wyborze między nimi, jak cena akcji firmy lub jak rynek akcji może zareagować na informacje o gospodarce itd. Kurs wyposaży studentów w podstawowe techniki podejmowania badań nad kwestiami interesującymi w finansach, badając zachowanie zmiennych, takich jak zwroty z akcji dla firm i rynków, kursy walut, informacje finansowe i ich interakcje oraz wszelkie relacje między nimi.

Celem jednostki jest wyposażenie studentów w:

• podstawowe techniki statystyczne niezbędne do analizy danych finansowych;
• systematyczna znajomość i zrozumienie podstawowych narzędzi ekonometrycznych niezbędnych do szacowania zależności między zmiennymi, w szczególności analizy regresji liniowej
• zrozumienie, w jaki sposób formułować hipotezy, które należy sprawdzić
• zrozumienie sposobu testowania hipotez empirycznych sformułowanych na podstawie pytań badawczych
• zrozumienie sposobu interpretacji wyników modeli oszacowanych za pomocą analizy regresji liniowej
• zrozumienie sposobu interpretacji wyników testów hipotez

Analiza sprawozdania finansowego (15 punktów)

• Mocne strony, ograniczenia i zmiany we współczesnej sprawozdawczości finansowej
• Interpretacja i ocena wyników firmy
• Analiza kredytów i długów w celu przewidzenia prawdopodobieństwa wystąpienia trudności finansowych

Kurs składa się z pięciu etapów:

• Etap pierwszy (analiza strategiczna) ustala kontekst strategiczny sprawozdań finansowych w celu zbadania ekonomii firmy. W dalszej części kursu wykorzystają tę wiedzę do analizy skuteczności swoich raportów finansowych w odzwierciedlaniu realiów organizacyjnych.
• Etap drugi (analiza finansowa) wprowadza studentów w narzędzia analizy sprawozdań finansowych w celu interpretacji i oceny wyników firmy w kontekście strategii organizacyjnych. Studenci będą rozwijać umiejętności analizy przepływów pieniężnych w celu zbadania zasad operacyjnych, inwestycyjnych i finansowych. Czyniąc to, potrafią rozróżnić wzrost organiczny i nieorganiczny. Rozważając wyniki z perspektywy różnych interesariuszy, przeprowadzą test presji wiarygodności ogłoszeń dotyczących wyników i wykonalności przyszłych prognoz.
• Etap trzeci (analiza księgowa) wyjaśnia różne rodzaje zarządzania zyskami, czynniki wpływające na jakość sprawozdań finansowych i obszary, w których istnieje elastyczność księgowa. Studenci dowiedzą się, jak mogą „odwrócić” zniekształcenia księgowe, dostosowując liczby księgowe za pomocą informacji o przepływach pieniężnych i notatek do sprawozdań finansowych (tj. analiza księgowa), aby poprawić wiarygodność i wnioski z analizy finansowej.
• Etap czwarty (analiza kredytowa) wprowadzi studentów w rozważania leżące u podstaw analizy kredytów i zadłużenia w celu przewidzenia prawdopodobieństwa trudności finansowych.
• Kurs kończy się możliwością zaangażowania się we współczesne debaty na temat ograniczeń ilościowej analizy finansowej poprzez uwzględnienie narracyjnych i nieobowiązkowych informacji księgowych. Studenci zostaną zapoznani z teoretycznymi perspektywami instytucji, aby pomóc im uporządkować myślenie na temat nielegalności korporacyjnej i rozważyć potencjał zintegrowanej praktyki raportowania w celu dokładniejszego odzwierciedlenia obowiązków i odpowiedzialności organizacyjnej.

Międzynarodowe zarządzanie finansami (15 punktów)

• Zasady leżące u podstaw podejmowania decyzji finansowych przez międzynarodowe korporacje
• Decyzje dotyczące bezpośrednich inwestycji zagranicznych, ryzyko walutowe i techniki zabezpieczeń
• Pomiar i zarządzanie ryzykiem politycznym

Ilościowe metody zarządzania finansami (15 punktów)

• Zaawansowane narzędzia statystyczne dla praktyków finansów
• Analiza i prognozy danych szeregów czasowych
• Empiryczne interakcje między zwrotami akcji, kursami wymiany i innymi zmiennymi

Celem tej jednostki jest rozbudowa i rozwinięcie podstaw przedstawionych w module „Analiza danych i techniki statystyczne” poprzez wyposażenie studentów w wiedzę na temat

• analiza szeregów czasowych, badająca zachowanie zmiennej będącej przedmiotem zainteresowania, takiej jak zwroty z akcji, w czasie;
• prognozowanie za pomocą jednowymiarowych (jednozmiennych) modeli szeregów czasowych;
• znaczenie trendów i sposoby radzenia sobie z trendami w danych;
• zrozumienie sposobu modelowania dynamicznych interakcji pomiędzy dwiema lub większą liczbą zmiennych;
• zrozumienie prostych modeli zmienności

Venture Capital i private equity (15 kredytów)

• Wprowadzenie do venture capital i private equity
• Działalność fundraisingowa prowadzona przez inwestorów private equity
• Identyfikacja możliwości inwestowania kapitału i alokacji kapitału oraz zarządzanie inwestycjami w celu maksymalizacji zysków

Modele biznesowe i strategia finansowa (15 punktów)

• Ocena alternatywnych modeli biznesowych w celu tworzenia i rejestrowania wartości
• Krótko- i długoterminowe decyzje finansowe w całym cyklu życia firmy
• Fintech i inne innowacyjne źródła finansowania

Projekt grupowy (30 kredytów)

• Identyfikacja tematu i sformułowanie planu gromadzenia informacji i danych
• Wybór odpowiednich metod i analiza informacji
• Rozpowszechnianie wyników badania

Jednostka ma na celu:

• Zapewnienie studentom możliwości podjęcia dużego, niezależnego projektu w grupach;
• Pozwól uczniom zidentyfikować temat do przestudiowania, sformułować plan gromadzenia informacji i danych na ten temat oraz wybrać odpowiednie metody;
• Zapewnienie studentom możliwości rozpowszechniania, w odpowiednich pismach akademickich, zarówno uzasadnień, jak i wyników swoich badań;
• Pozwól uczniom wykazać się i wykorzystać kilka umiejętności, które można przenieść, w tym umiejętności pracy zespołowej;

Zapewnij uczniom możliwość wykazania się umiejętnościami i zakresem wiedzy, którą zdobyli podczas kursu.

Ten tytuł magistra w zakresie zarządzania finansami jest prowadzony w formie nauczania mieszanego w niepełnym wymiarze godzin. Większość zajęć odbywa się online, dzięki czemu możesz uczyć się elastycznie, w tempie odpowiadającym Twoim wymaganiom i stylowi życia. Będziesz także mieć okazję do nauki i wymiany doświadczeń z kolegami z klasy z całego świata podczas bezpośrednich warsztatów.

Doświadczenie Manchesteru, online

Każdy aspekt naszego magistra zarządzania finansami jest opracowywany i realizowany przez Uniwersytet w Manchesterze. Dzięki temu uzyskasz najlepszą jakość nauki, gdziekolwiek na świecie się znajdujesz. Przez cały okres studiów będziesz mieć także dostęp do dedykowanego doradcy ds. nauki, wsparcia w zakresie dobrego samopoczucia i usług cyfrowych wspierających Twoją naukę, w tym bibliotek i finansowych baz danych.

Strefa finansowa

Od momentu rozpoczęcia kursu będziesz mieć dostęp do Strefy Finansowej Alliance Manchester Business School. Jest to jeden z najbardziej kompleksowych zbiorów specjalistycznych baz danych finansowych i biznesowych w Wielkiej Brytanii. Zasoby te są wykorzystywane przez czołowych badaczy na całym świecie i obejmują Bloomberg, Datastream, Thomson ONE, Compustat, WRDS, Capital IQ i wiele innych. (Uwaga: funkcja ta jest dostępna wyłącznie na terenie kampusu w Manchesterze).

Harmonogram warsztatów

Weźmiesz udział w jednym warsztacie na semestr (w sumie cztery) w Manchesterze lub w jednym z naszych globalnych centrów: Dubaj, Hong Kong, Szanghaj lub Singapur. Miejsce warsztatu będzie zależeć od kraju zamieszkania (patrz poniżej).

Nasza szeroka gama modułów pozwala na specjalizację, a podczas kursu masz szansę wykorzystać swoją rosnącą wiedzę i doświadczenie, pisząc rozprawę na temat wybranego obszaru badawczego. To, w połączeniu ze wsparciem, jakie otrzymujesz od naszego personelu, zapewnia pierwszorzędne doświadczenie edukacyjne.